Analisis asas adalah kaedah penilaian nilai intrinsik sesuatu aset kewangan dengan mengkaji faktor-faktor ekonomi, kewangan, serta faktor kualitatif dan kuantitatif lain yang boleh mempengaruhi nilainya. Matlamat utama analisis asas adalah untuk menentukan sama ada aset tersebut dinilai lebih rendah atau lebih tinggi berbanding harga pasaran semasa, yang membantu pelabur membuat keputusan pelaburan yang lebih bijak.
Analisis asas merangkumi pelbagai faktor, termasuk:
Penunjuk ekonomi makro: Seperti keluaran dalam negara kasar (KDNK), kadar inflasi, dan kadar faedah, yang mempengaruhi ekonomi secara keseluruhan.
Penyata kewangan syarikat: Bagi saham, ini melibatkan analisis penyata pendapatan, kunci kira-kira, dan penyata aliran tunai untuk menilai keuntungan, tahap hutang, dan potensi pertumbuhan sesebuah syarikat.
Trend industri: Memahami landskap persaingan dan dinamik industri membantu mengenal pasti bagaimana faktor luaran boleh mempengaruhi syarikat atau aset tersebut.
Peristiwa geopolitik: Kestabilan politik, hubungan perdagangan, dan peristiwa global juga boleh memberi kesan besar ke atas pasaran dan harga.
Analisis asas biasanya digunakan oleh pelabur jangka panjang kerana ia memberikan pandangan yang mendalam tentang potensi aset untuk tempoh yang lebih panjang. Tidak seperti analisis teknikal yang memberi tumpuan kepada corak harga dan trend pasaran, analisis asas menilai nilai sebenar sesuatu aset untuk meramalkan prestasi masa depannya.
Dengan memahami faktor-faktor asas yang mempengaruhi pasaran atau aset, pelabur dan pedagang boleh membuat keputusan yang lebih bermaklumat dan membina strategi pelaburan yang lebih mampan.
